KTM AG est un constructeur autrichien emblématique dans le domaine du sport mécanique, reconnu pour ses motos de haute performance et ses innovations technologiques. Confrontée à de sérieuses difficultés économiques et à une procédure de restructuration judiciaire, KTM AG avait besoin de s’entourer de partenaires expérimentés pour élaborer un plan de redressement solide.
Et les experts du restructuring de Management Factory, filiale autrichienne du groupe Valtus, l’ont accompagnée dans cette démarche et l’ont guidée vers une sortie de crise réussie.
Un accompagnement stratégique tout au long de la procédure de restructuration
Avec un endettement significatif et trois sociétés impliquées (KTM AG, KTM Components GmbH, et KTM Research and Development GmbH), la restructuration présentait une complexité particulière, nécessitant une expertise financière et juridique pointue.
Management Factory a accompagné KTM AG et son administrateur judiciaire dans toutes les étapes de la restructuration :
- La vérification de la cohérence et de la pertinence du taux de remboursement prévu dans le plan de restructuration,
- La validation du montage financier garantissant la poursuite d’activité,
- L’analyse approfondie des causes des pertes financières constatées,
- La documentation des faits économiques utiles à l’appréciation des responsabilités ou à d’éventuelles actions en contestation,
- L’accompagnement dans les cessions stratégiques d’actifs, notamment MV Agusta et X-Bow,
- Un appui lors des négociations avec les établissements bancaires.
À lire aussi :
4 grand types de restructuration d’entreprise
Validation par les créanciers du plan de restructuration de 525 millions d’euros
En juin 2025, les créanciers des trois sociétés impliquées ont donné leur approbation finale au plan de restructuration. Ce plan prévoyait le versement de 525 millions d’euros aux créanciers des trois sociétés concernées, correspondant à un taux de recouvrement de 30 % des dettes. Cette validation a permis à KTM AG de continuer à se positionner comme un acteur incontournable de l’industrie motocycliste mondiale tout en consolidant sa structure financière.
EN CHIFFRES :
- Montant du plan de restructuration : 525 M€
- Taux de remboursement aux créanciers : 30 %
- Sociétés impliquées : 3 (KTM AG, KTM Components GmbH, KTM R&D GmbH)
- Date de validation par les créanciers : 16 juin 2025
Valtus accompagne ses clients en zone DACH et partout dans le monde
Avec une présence dans près de 30 pays, dont une filiale en Autriche, en Allemagne et en Suisse, Valtus aide les entreprises de la zone DACH et du monde entier à relever leurs défis les plus complexes.
